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沿丝路走进大唐长安的外来妹
买基金能让你一夜暴富吗
 
2019年2月27日   
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买基金能让你一夜暴富吗

  书名:《这样做,迈出投资第一步》   作者:兴全基金理财实验室   出版:中信出版集团

  倩  影

  

  随着大家的理财意识越来越高,基金作为一种灵活的理财工具正在被更多的人接受。但同时,也有一些投资者对基金的定位出现了偏差,把购买基金看作一种“发财方式”而非“投资手段”,希望通过投资基金实现一夜暴富、财务自由。比如有些职场新人为了快速提升自己的消费力,把为数不多的工资全部押在高风险的股票型基金上,这种赌博式的心态不仅不利于财富的积累,还很有可能因为亏损影响到正常生活。

  《这样做,迈出投资第一步》是兴全基金理财实验室为投资小白准备的一本基金入门读物,读者可以从中学习为什么买、如何买、买什么、什么时候买、规避哪些坑……不过,不管掌握多少技巧和知识,保持理智是所有投资者必须要做到的。

  大家之所以会有基金可以实现一夜暴富的想法,主要是因为2007年、2015年等大牛市的影响,毕竟当时很多基金赚得盆满钵满,很多人因此看到了一夜暴富的可能性。2006年全市场的股票型和混合型基金年均收益率达到113%,业绩最好的基金收益率有183%,最差的也有28%。2007年的数据就更加惊人了,股票型和混合型基金年均收益率为119%,业绩最好的达到226%,最差的也有42%。也就是说,这两年投资者闭着眼睛买基金都可以赚很多,还有很高的概率能使资产翻倍。这段疯狂的行情,使得本来对基金比较谨慎的投资者开始对基金青睐和追捧。

  但问题是,这种让人心惊肉跳的快牛行情你能遇到几次?即使真的遇上,你能在最高点的时候意识到那已经是山峰,但你能保证自己在后续的暴跌前全身而退吗?上述那些涨幅惊人的基金,在接下来的2008年平均跌了50%。

  “投资”和“发财”是有明显区别的,投资有明确的目标,比如为孩子攒教育经费、为家人攒买房钱、为自己储备养老金等,而发财实际上是投机取巧,甚至拿自己的全部资产去博取高收益;投资有特定的收益需求和相应的风险承受能力,而对于想发财的人来说,收益多多益善,风险也不在考虑范围之内;投资是一件需要长期坚持的事情,是凭借细水长流的积累来逐渐靠近目标,而发财追求“一夜暴富”,是在很短的时间内就聚集巨大的财富,颇有拔苗助长的意味。

  所以,回到投资的本质,我们买基金的目的究竟是什么呢?真的是一夜暴富吗?那也许该去买彩票。基金是一种理财投资工具、一种资产配置方式,而实现资产的稳健增值,预期管理非常重要。作者在书中多次提到,基金适合长期投资,不能过分在意短期的涨跌,不要指望着今天买入,明天就开始赚钱或者1个月内翻番,这种急功近利的心态可能极大影响你的投资结果。

  本书理智地提醒读者,在健康的金融市场上,你能获得的预期收益与你所承担的风险是正相关的。想要“一夜暴富”,意味着你必须先承担巨大的风险,如果运气好,你真的能成为富翁;可是如果不够幸运,那你将被打击得遍体鳞伤,连仅有的一点儿本金也片甲不留。比如《股票作手回忆录》的作者杰西·利弗莫尔(1877—1940)是美国华尔街著名的股票交易手,对数字非常敏感,擅长短线交易,几乎是历史上最有名的股票投资者,他喜欢冒险,会在交易中投入所有身家,还另加杠杆,结果他的一生多次在“亿万富翁”和“穷光蛋”之间切换。即使这样一个优秀的交易选手,依旧无法获得确定性的暴富机会,常常被市场打回原形。

  巴菲特的搭档芒格曾分析过“投资”和“投机”的区别:投资拼的可不是一时爽快和意气用事,而是需要遵循严格的纪律。芒格在投资中为了避免不必要的疏漏,甚至准备了一份投资原则检查清单,其中详细列了包括风险、独立、准备、配置、严格分析、谦虚等诸多投资原则,每个原则就像马赛克图案中的每个单独的小块。多年以前,芒格来华期间就曾表示对股市中的赌博行为深恶痛绝,“有的人沉溺于赌博,沉溺于急功近利赚快钱,把股票看成赌场的筹码,这非常糟糕。股票背后是实实在在的企业,不是赌场的筹码。我们应该做投资,投资企业,股票只是一个载体,不应投机”。毫无疑问,这位有个性的老先生一直都在寻找的是定错价格的赌注,而绝非一次掷硬币的“投机取巧”的机会。

  不管是股票投资还是基金投资,我们需要考虑的是如何在目标收益和风险中平衡,如何在长期积累中获得细水长流的收益。不能抱着侥幸心理甚至赌博心态去买基金,“一夜暴富”是不切实际的,还可能让我们的基金投资面临很大的风险。